Синтетические валютные пары и их создание

Создание синтетических валютных пар: подход институциональных трейдеров

 

Институциональные трейдеры, работающие с большими объемами, часто сталкиваются с проблемами недостаточной ликвидности при торговле некоторыми валютными кроссами. Это может затруднять выполнение крупных ордеров.

 

Чтобы обойти эту проблему, они используют метод создания синтетических пар, который позволяет торговать валютными парами косвенно, через более ликвидные инструменты.

Как создаются синтетические пары?

 

Допустим, институциональный трейдер хочет купить пару GBP/JPY, но сталкивается с недостатком ликвидности. В этом случае он выполнит две операции:

1.Покупка GBP/USD

2.Продажа USD/JPY

 

Таким образом, через доллар США как промежуточную валюту, он фактически открывает позицию на GBP/JPY. Эти пары — GBP/USD и USD/JPY — называются «ногами» синтетической пары.

 

Этот подход возможен благодаря высокой ликвидности «основных» валютных пар, которые включают доллар США, что позволяет институциональным трейдерам выполнять крупные ордера без значительного влияния на рынок.

А что с розничными трейдерами?

 

Если вы розничный трейдер и хотите попробовать торговать синтетическими парами, то теоретически это возможно. Но практически, в большинстве случаев, это нецелесообразно.

 

Почему? Современные брокерские платформы предоставляют доступ к широкому ассортименту валютных кроссов, включая экзотические пары, такие как GBP/NZD или CHF/JPY, с достаточной ликвидностью.

 

Преимущества торговли кроссами напрямую:

1.Экономия на спредах: Спреды по кросс-курсам, как правило, ниже, чем при создании синтетической пары через две отдельные сделки.

2.Оптимизация маржи: Открытие синтетической пары требует маржи на обе «ноги» сделки. Торгуя кроссом напрямую, вы экономите капитал, который можно использовать для других сделок.

3.Удобство: Нет необходимости самостоятельно рассчитывать корреляции и управлять двумя позициями одновременно.

Советы для розничных трейдеров

 

Если вы не торгуете объемами на миллиарды, создание синтетических пар — не лучший выбор. Лучше сосредоточиться на прямой торговле доступными кроссами.

 

Вот несколько причин:

•Технологии на вашей стороне: Платформы современных брокеров предлагают простую и удобную торговлю даже экзотическими валютными парами.

•Экономия времени и усилий: Вы тратите меньше времени на расчеты и управление.

•Улучшенная рентабельность: Точные расчеты и меньшие издержки позволяют увеличить прибыль.

Когда создание синтетических пар все же оправдано

 

Синтетические пары могут быть полезны в некоторых специфических случаях:

•Если ваш брокер не предоставляет доступ к определённым кросс-курсам.

•Если ликвидность желаемого кросса слишком низкая, и вы хотите избежать проскальзываний.

•Если вы работаете с уникальными стратегиями, завязанными на корреляцию между определёнными парами.

Заключение

 

Создание синтетических пар — полезный инструмент, но он в первую очередь ориентирован на институциональных трейдеров с крупными объёмами и специфическими потребностями.

 

Для розничных трейдеров, которые хотят эффективно управлять капиталом и избегать лишних сложностей, гораздо выгоднее торговать кросс-курсами напрямую.

 

Совет от профессионалов:

Перед открытием сделок всегда анализируйте спреды, требования к марже и доступность инструментов. Это поможет не только снизить затраты, но и увеличить общую прибыльность вашей торговли.